Svar på alla frågor från webbinariet

Den 7 mars höll jag och min kollega Anders Wallace ett webbinar på temat “Så ser ett optimalt sparande ut”. Vi på Opti har märkt att det är många som funderar på hur mycket man ska spara, vart man ska spara och hur ens sparande på Opti borde se ut. Drygt 350 personer såg det hela live, här kan du se det i efterhand.

Under webbinariet fick vi in 51 frågor. Vi hann beta av cirka tio stycken live (ska vi hålla längre webbinar?). Frågorna handlade om sparande, investeringar, om Opti, om världsläget just nu och mycket mer. Nedan hittar du svar på allt som kom in.

Opti och våra tjänster

Här hittar du svar på frågor om hur Opti fungerar, våra portföljer och hur vi hanterar investeringar.

Kan man spara i Opti om man är medborgare i ett annat land än Sverige?

Nej, i dagsläget behöver du vara folkbokförd i Sverige och ha ett svenskt personnummer för att kunna spara via Opti. 

Hur tjänar Opti pengar, vad är er företagsmodell?

Vi tar ut en löpande förvaltningsavgift som är 0,5 procent per år. Resten av den totala avgiften du betalar (som du ser tydligt i appen) är kostnader för de fonder vi använder när vi bygger fondportföljen du sparar i och allt annat väsentligt. Vi har inga insättnings-/uttagsavgifter eller andra extra kostnader, utan vår modell bygger på att hjälpa er som sparar hos Opti genom att få era pengar att växa. Vi sitter med andra ord i samma båt, ju bättre det går för er desto bättre går det för oss.

Har ni personlig rådgivning hos Opti?

Den investeringsrådgivning du får via appen/webben är anpassad till din personliga situation och är på så sätt “personlig”. Dessutom finns det alltid någon att prata med hos oss om du behöver hjälp i processen, antingen via mail, telefon eller varför inte under ett besök på Vasagatan 15?

Inkluderar även Opti investeringar i ETF:er?

Nej, Opti investerar inte i ETF:er, utan i vanliga indexfonder, som tillsammans bildar en väldiversifierad fondportfölj. Strategin bygger på att investera i breda tillgångsslag genom indexfonder som tillsammans täcker världens totala aktie-, ränte- och råvarumarknad.

Är mitt sparande i Opti i "Opti", eller är mitt sparande i "tillgångarna", och mitt sparande administreras av Opti?

Ditt sparande ligger i tillgångarna – alltså de fonder vi investerar i för din räkning. Opti administrerar bara sparandet åt dig.

Får man dela webbinaret med andra ekonomiintresserade?

Mer än gärna! Som du märker delar vi löpande våra tips om sparande och investeringar här på bloggen. Just våra webbinar hittar du och dina ekonomiintresserade kompisar här.

Om Optis strategi och hur man ska spara

Flera frågor handlade om hur man ska välja rätt portfölj och hur Optis investeringsmodell fungerar.

Investerar ni i utdelningsaktier? Och i sådana fall, sätts utdelningarna in på spararnas portföljer?

Vi investerar i breda fonder som innehåller både utdelningsaktier och tillväxtaktier. Eventuella utdelningar återinvesteras direkt i fonderna, vilket är smidigt och skatteeffektivt.

Jag blev nyfiken – ni nämner Opti 100 procent aktier i webbinariet, men när jag matar in min information blir den förvalda portföljen 75 procent aktier.

Opti 100 procent aktier är en helt ny portfölj för de som verkligen vill ha högsta risknivån. Däremot rekommenderar vår analys en portfölj baserad på dina svar i appen – och om den landar på 75 procent aktier är det förmodligen för att den passar bättre för din sparhorisont och risktolerans. 

Risktolerans och sparhorisont är som sagt individuellt, här är en repetition av den generella information Anders berättade om under webbinariet:

Är Opti 100 procent aktier en ny portfölj?

Ja, det är vår senaste portfölj som finns tillgänglig oavsett om du sparar privat, för företaget eller om du väljer att flytta din tjänstepension till Opti (du har väl sett att man kan göra det)?

Överväger Opti att inkludera aktier/fonder som även inkluderar industrier inom Europas försvarsindustri?

Vi väljer fonder utifrån diversifiering, pris och långsiktig potential. I appen kan man ställa in sin hållbarhetspreferens, det vill säga hur hårda krav i termer av hållbarhet som ska ställas på de fonder som ska ingå i din portfölj hos oss. Just försvarsindustrin sållas i regel bort utifrån så kallade ESG-kriterier (environmental, social and governance).

Tidigare har Opti inte haft en portfölj med 100 procent aktier, men nu har ni det. Hur ska jag tänka?

Vi har alltid förespråkat en bra mix av tillgångar, men för vissa sparare (med lång sparhorisont och hög risktolerans) kan en 100 procent aktieportfölj vara ett alternativ. Med lång menar vi sparande som inte ska användas på minst 10 år. 

Kan man splitta en portfölj? Dvs om man har en portfölj idag (Opti 9) och skulle vilja dela upp den 50 procent i Opti 9 och 50 procent i Opti 2?

Nej, du kan inte ha flera risknivåer i portfölj konto, men du kan skapa flera olika portföljer i appen med olika risknivåer. Själv är min och familjens ena halva av bufferten i Opti 3, barnens sparande och mitt privata pensionssparande i Opti 100 procent aktier och sen har mitt egna AB ett litet sparande med firmans överskott, denna ligger i en Opti 6:a.

Jag har två olika sparportföljer med samma risk. Är det bättre att slå ihop dem? Skulle det ge mer avkastning?

Rent praktiskt spelar det ingen större roll, men det kan vara enklare att hantera en portfölj än två. Sen kanske en av dessa är tillsammans med någon annan? Som för mig; jag har delat barnsparet och bufferten med min fru så hon kan se dem i sin app.

Frågor om marknadsläget och börsoro

Många ville veta mer om Optis syn på marknaden och hur portföljerna anpassas. I skrivande stund (mars 2025) har vi en vecka av turbulens på marknaderna bakom oss. Den som haft ett smalt och riskfyllt sparande som att exempelvis bara äga NVIDIA-aktier har sett företagets aktie gå ner med 8,75 procent de senaste fem dagarna (kursen är från 7/3 2025). Samtidigt gör nyheter om tullar och Trump många oroliga. 

Den 7/3 skrev vi faktiskt ett längre inlägg om varför det svänger på marknaderna och hur man bör agera. Läs det gärna i sin helhet, här är den korta versionen:

“Det bästa just nu är att sluta oroa sig över aktiemarknadens utveckling, vilket enskilt lands aktiemarknad som gått bäst den senaste tiden och hur du ska agera till följd av det.”

Hur tänker ni kring USA nu? Själv skulle jag helst inte vilja stödja Musk et al överhuvudtaget.

USA är fortfarande en av världens största och mest innovativa ekonomier, så vi fortsätter att ha exponering dit. Men våra portföljer är globalt diversifierade och har alltid en balanserad fördelning.

Hur ser ni på er taktiska allokering nu när många minskar sin globala allokering? Kommer Optis modell att justera sig?

Vi gör inga snabba, spekulativa förändringar. Vår modell justerar sig långsiktigt baserat på marknadsdata, men vi försöker inte tajma marknaden.

Om man sparar hos er, kan man välja bort specifika regioner? Kan jag exempelvis undvika amerikanska fonder?

Nej, vi bygger våra portföljer på bred global diversifiering, men de fonder som vi placerar pengar i exkluderar vissa kontroversiella branscher beroende på vilken nivå av hållbarhet du väljer i ditt sparande.

Som jag förstår det så investerar även Opti i råvaror, berätta mer.

Kul att du frågar, det här med att våra portföljer också innehåller en mindre andel råvarufonder gör att vi kan säga att vi investerar bredast i branschen. Hos oss får man tre tillgångsslag: aktier, räntor och råvaror. Finansiell forskning rekommenderar denna kombination då dessa inte korrelerar med varandra. Alltså, går det dåligt för aktiemarknaden behöver detsamma inte gälla för, vilket illustreras fint i denna bild.

I mars 2024 skrev vi ett månadsbrev som fördjupar sig i det här med tillgångsslag.

Är det vi ser nu en börskrasch eller bara en kraftig nedgång? Ser att mina portföljer gått ner mycket på kort tid.

Ingen vet. Men historiskt har börsen återhämtat sig efter varje nedgång.

Hur ska jag tänka kring räntor och aktier just nu? Var ska man lägga störst investering just nu – aktier, räntor eller råvaror? Hur bör man fördela?

Vi ser inga tecken på att det som händer just nu ger skäl till att frångå den forskning som tydligt visat vad som ger bra och stabil avkastning över tid. Det något klumpiga begreppet sparhorisont är centralt. Har du tänkt använda det du sparat ihop inom 1-2 år bör du förvara pengarna så riskfritt som möjligt, som bankens sparkonto. Sparar du till något som är mer än fem år bort kan du hålla fast vid den rekommendation du fick i Opti-appen, som kanske är ett sparande med något högre risk.

Turbulenta tider som dessa kan också lära oss en del om oss själva. Kanske var ens risktolerans inte så hög som man först trodde? De senaste veckornas nedgångar har kanske börjat påverka nattsömnen? Om du känner att du inte kan behålla lugnet och sitta still i båten kanske det är bättre att ha ett sparande med något lägre risknivå.

Det kan förvisso bli så att du får lära dig ännu mer om dig själv när marknaderna vänder uppåt, hur skulle det kännas om du då går miste om avkastning för att du valt att ta lägre risk?

Praktiska frågor om skatt och avgifter

Här svarar vi på frågor om skatter, avgifter och hur det påverkar ditt sparande.

Ni skriver att er genomsnittliga avgift på fondsparande är 0,7 procent, medan många rekommenderar max 0,2 procent för långsiktigt sparande. Varför är det bättre att spara hos er?

Det beror på vad du är ute efter. Vill du ha bredast möjliga exponering mot den globala marknaden samtidigt som du inte behöver lägga en minut av din tid på att rebalansera din portfölj, återinvestera utdelning och förhandla ner avgifterna mot mer än 4000 olika fonder? Då är Opti valet för dig, och det är detta vi tar betalt för. 

Vi skulle säga att vårt pris är lågt givet allt man får, men självklart går det att hitta enstaka fonder med lägre avgift men då betalar du delvis också med din tid.

Finns det en risk att den låga potentiella avkastningen på exempelvis Opti 2 äts upp av avgifter och ISK-skatt?

Det tror vi inte, men det finns såklart alltid en risk, som bland annat beror på när du behöver använda pengarna. Opti 2 innehåller främst säkrare räntefonder som i sin tur innehåller obligationer med längre löptider. Den typen av obligationer har fallit en del i spåren av de senaste årens räntehöjningar. Det i sin tur innebär att de är prissatta för en bättre avkastning framåt, vilket talar för att de kan att ge en bra riskjusterad avkastning efter både avgifter och ISK-skatt. Notera även att det är skattefritt med ett sparande på ISK upp till 150 000 kr, som höjs till 300 000 kr nästa år, vilket ytterligare ökar sannolikheten för att ett lågrisksparande så som Opti 2 kan prestera bra.

Om man har flera ISK-konton på olika banker, är det skattefria beloppet 150 000 kr totalt eller per ISK-konto?

Totalt, skattefritt per sparare, inte per konto.

Långsiktigt sparande och pension

Flera frågor handlade om hur man ska tänka kring pension och långsiktigt sparande, vilket är extra kul eftersom vi 2025 lanserade att man kan flytta sin flyttbara tjänstepension till Opti. Du gör det direkt i Opti-appen.

Jag är singel och går i pension om 6 år. Hur bör jag spara smartast?

Börja med att gå in på minpension.se. Här kan du få en pensionsprognos, det vill säga vad du kommer få ut per år utifrån din intjänade allmän- och tjänstepension. Eftersom du “bara” har sex år kvar kommer prognosen vara ganska korrekt.

Gällande ditt sparande så tycker jag delvis att du ska gå in på Opti-appen och se om du skulle kunna få ut mer tjänstepension genom att flytta din flyttbara tjänstepension till Opti. Så här gör du för att se vad du kan spara, och flytta:

1. Logga in i Opti-appen (senaste versionen är ett måste)
2. Klicka på “Skapa ny portfölj”
3. På första frågan svarar du att du sparar till dig själv
4. På andra frågan svarar du att du sparar till pensionen
5. Välj därefter “Flytta min tjänstepension”

Vill du sätta upp ett privatsparande hos oss så avgörs risknivån av när du behöver pengarna. Svara på frågorna i Opti-appen för att se vad som kan passa dig.

Jag fyller 65 i år och planerar att gå i pension senast om ett år. Jag har en del pengar att investera, hur bör jag tänka?

Lite samma som svaret ovan, bara att din pensionsprognos på minpension.se kommer att vara ännu mer korrekt. Har du en del pengar tycker jag att det kan vara värt att slå en signal till mina kollegor Andreas eller Nora (här hittar du vårt telefonnummer). Det är nämligen bra att veta när du tänker använda pengarna och hur mycket det är för att ge ett bra svar.

Hur ska jag tänka som 68-årig pensionär om jag har ett lågt sparande hos er idag?

Du ska tänka att du är riktigt duktig som är pensionär och ändå har ett sparande. För många innebär ju pensionen att man får leva på cirka 65 procent av sin senaste lön, så att kunna spara ändå är riktigt bra. Som sparpsykolog blir jag nyfiken på att veta mer om vad du sparar till? Att dryga ut pensionen om säg 10 år? Till barnbarnen? En härlig resa på 70-årsdagen? Eftersom det sistnämnda är ganska nära bör du ha en låg risknivå, de andra syftena kanske ligger längre bort så tumregeln brukar vara att man då kan ta mer risk. Gå gärna in i Opti-appen då du där kan få rekommendationer utifrån just din situation.

Jag är 52 år och har cirka 500 000 kronor sparat i fonder. Mitt mål är att om tio år kunna jobba mindre. Hur stort sparande bör jag ha för att förverkliga det?

Härlig ambition! Jag skulle behöva veta lite om dina månatliga utgifter och vilket lönetapp att jobba mindre skulle innebära för dig. Kommer du dessutom göra livsstilsförändringar som kanske ökar eller minskar dina utgifter?

På opti.se har vi en ränta-på-ränta kalkylator där jag kollade vad 500 000 idag skulle bli på tio år givet Opti 9:s historiska avkastning (OBS! ingen garanti för framtida avkastning) och på tio år kan beloppet vara 1 030 000 kronor. Den generella tumregeln brukar vara att man ska ha en lägre risknivå när det är dags att använda pengarna.

Om man ska flytta sin tjänstepension, innebär det att fonderna säljs hos den gamla förvaltaren och köps hos er? Innebär det risk för kursras och skattekostnader?

Ja, en flytt innebär att dina nuvarande fonder säljs och att pengarna investeras på nytt av oss utifrån den risknivå du vill ha. Tjänstepensionen beskattas ju som inkomst den dagen den börjar betalas ut (som en lön) så skattemässigt blir det ingen skillnad. Tänker du risk för kursras som i att försäljningen av dina fonder hos den gamla fondförvaltaren har en kurspåverkande effekt? Om så vore fallet måste du ha världens kanske största tjänstepension – bra jobbat!

Skämt åsido, om du med kursras menar innehavet säljs och nya fonder köps när du är hos Opti och då rasar kursen så blir det väl ingen skillnad än om de varit kvar hos din gamla förvaltare? 

Kortare sparhorisont och buffertsparande

Några frågor rörande kortsiktigt sparande och hur man kan tänka kring insättningar.

Om man ska spara till sin första lägenhet och planerar att köpa inom 1–2 år, borde man då välja ISK eller fasträntekonto?

1-2 år är inte långt bort så tumregeln kring risk pekar på fasträntekonto. ISK innebär en risk du inte vill ta på så kort tid.

Jag har ett sparande på ISK både för buffert och pension men har pausat pensionssparandet för att fokusera på buffertsparandet. Är det någon skillnad mellan dessa sparformer?

Sparar du hos Opti så gör du det i ett ISK för dina portföljer hos oss. Är du i ett brådskande behov av en buffert som är två månadslöner eller säg tre månaders samlade utgifter? Om ja, gör du nog rätt i att fokusera på att bygga upp denna, inte minst för att kunna sova gott om natten. 

Har du utrymme att ändå sätta av lite pengar varje månad (säg 200 kronor) till pensionen så är det en bra idé, och eftersom pensionen kanske är en bit bort är det ju det vanliga med att risken kan vara högre. 

Sparformen är dock densamma, men har du lägre risk i buffertsparandet får du fler fonder som investerar i räntor och råvaror medan pensionssparandet som alltså kan ha en högre risk således kan innehålla fler aktiefonder (som det gör i exempelvis Opti 9).

Jag ser ingen större idé i att ha en större buffert eftersom jag har få ekonomiska risker. Eller har jag missat något?

Jag tror inte det, men jag skulle vilja veta mer om vad få ekonomiska risker innebär för dig. Bufferten ska ju täcka oförutsägbara utgifter så är man som jag som bor i ett hus från 1938, har två porslinständer som suttit i käften sedan 2009 och två elcyklar från 2018 så är det rätt så förutsägbart att den där oförutsägbara utgiften snart kommer komma.

Sådana som mig behöver ha en buffert på 2-3 månadslöner, har du mindre saker som kan gå snett och kosta pengar i ditt liv behöver du nog inte det.

Har ni någon funktion där man kan koppla sitt bankkort så att man kan ”runda upp” när man handlar i butiker?

Vilken bra idé! Vi fokuserar dock vår tid och energi på att skapa förvaltning, användarupplevelse och kundbemötande i världsklass. En runda upp-funktion är typiskt en sådan grej som låter enkel i teorin men som i praktiken skulle kräva väldigt mycket resurser.

Man kan ju “spontan-swisha” till sin portfölj, men vi borde kanske bli bättre på att fråga om du vill göra det?

Oavsett: fortsätt komma med idéer!

Hur ska man göra om man har en större summa att föra över till Opti?

Många undrade hur de ska sprida ut sina insättningar , en fråga som även dök upp under webbinariet 11/2.

Vilket sätt är bäst – sätta in en större summa en gång eller mindre summor varje månad?

Ett allmänt tips vid ett långsiktigt sparande, är att inte ha någon brådska! Vad som passar dig bäst, engångssumma eller månadssparande, beror på flera faktorer. 

Finns det en risk att du skulle glömma bort att sätta in lite varje månad kanske det är en bra idé att sätta in hela summan på en gång. Ur ett ekonomiskt perspektiv har forskningen visat att det gett bäst avkastning.

Men, om du vet med dig att du skulle få svårt att sova om natten av oro så kan det vara en bra idé att sprida ut summan över tid. När du köper vid olika tillfällen sprider du ut risken. 

Har sparat i 4 år i en annan tjänst men är intresserad av att flytta – påverkar det avkastningen eftersom pengarna redan varit investerade länge? "Börjar man om"?

Ekonomiskt: nej. Psykologiskt: ja.

Så här tänker jag.

Just nu kan du öppna din spartjänst och varje gång mötas av härliga positiva siffror gällande din avkastning eftersom den ju byggts upp under fyra år. Flyttar du till Opti så är det ju samma pengar, men din avkastning anges ju utifrån när du började spara hos Opti. Nu kanske det inte kommer kännas lika roligt den första tiden då du sannolikt inte kommer mötas av dubbelsiffrig avkastning. Om du kan påminna dig om att “ja, jag började ju för fyra år sedan och då var det ju bara X kronor och nu är det ju Y” så tror jag att du kommer överleva känslan av att “börja om”.

Barnspar och delade portföljer

Här svarar vi på frågor om barns sparande och hur familjer kan lägga upp sitt sparande. Att spara till sina barn är ett av de mest populära sätten att använda Opti på.

Hur menade ni egentligen det ni sa om barnspar? Om jag har ett ISK i mitt namn och döper en portfölj till ”barnspar + barnets namn”, blir det då barnets sparande?

Nej, kontot och pengarna är fortfarande dina juridiskt sett. Att döpa en portfölj till barnets namn är mest en praktisk sak för att hålla koll på sparandet. Vill du att pengarna juridiskt ska tillhöra barnet när det blir myndigt, kan du istället öppna ett investeringssparkonto i barnets namn (hos en annan aktör, eftersom vi idag bara erbjuder ISK i eget namn).

Jag har Opti 9 med max hållbarhet till mina barn, men funderar på att byta till Opti 100 procent aktier. Bör jag göra det?

Om ditt barn har en lång sparhorisont (10+ år) och du är bekväm med hög risk, kan Opti 100 som innehåller enbart aktiefonder vara ett alternativ. Även Opti 100 går att ställa in så att du får högsta nivån på hållbarhet. Vad som är bäst för er beror lite på hur ni känner för risk och hur lång tid det är kvar tills pengarna ska användas. Detta är bara några generella tankar om hur risk och sparhorisont hänger ihop. Gå gärna in i Opti-appen och svara på frågorna för att få mer detaljerade svar utifrån just din situation.

Om man lägger upp sitt sparande på Opti för familjen, ska en i familjen ha huvudansvaret eller bör varje person ha varsitt konto?

Det beror på hur ni vill ha det. Ett alternativ är att en person har kontot och sköter familjens sparande där, men om ni vill hålla isär vem som sparar vad, kan ni ha separata konton. I dagsläget kan Opti inte ha flera ägare på ett konto, men du kan enkelt bjuda in exempelvis din partner så hen kan se en specifik portfölj i sin Opti-app.

Jag och min fru har exempelvis tre portföljer där vi sparar till våra barn. Jag äger en och sparar i den eftersom det är just denne unges barnbidrag som betalas in på mitt lönekonto (jag fattar fortfarande inte varför) medan min fru betalar in till de andra två ungarna.

Kryptovalutor och alternativa investeringar

Här svarar vi på frågor om kryptovalutor och alternativa investeringar.

Kryptovalutor – hur ser Opti på investeringar/spekulationer i dessa?

Vi investerar inte i kryptovalutor eftersom de är extremt volatila och spekulativa. Vår filosofi bygger på långsiktigt, diversifierat sparande med beprövade tillgångar. Det betyder inte att krypto är ”dåligt”, men det passar inte in i en strategisk, bred portfölj där risk och avkastning ska balanseras över tid.

Stort tack till alla som deltog den 7 mars och till dig som läst igenom alla frågor och svar! I Opti-appen och på opti.se kommer du kunna läsa om när det är dags för nästa webbinar.

Lycka till med sparandet!

Niklas & hela Opti-teamet

🧠 Svaren ovan är inga individuella rekommendationer utan våra resonemang baserat på hur man brukar se på risk, sparhorisonten och syften med sparande. Den som sparar Opti-appen möts alltid av en uppsättning frågor vars syfte är att förstå mer om din specifika situation och ambition med ditt sparande.

📝 Kom ihåg att historisk värdeökning inte är en garanti för framtida värdeökning. Fonder kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet.

🔢 Vill du veta mer om de antaganden vi gjort för de räkneexempel som ger i svaren kan du hitta mer information här.